Как ограничить свои потери на фондовом рынке?

Как ограничить свои потери на фондовом рынке?

Часто говорю о том, что если ваш горизонт инвестирования больше 10 лет и стремится к 20 годам, то вероятность получения среднегодовой прибыли стремится к 97%. Но как говорится и "палка раз в год стреляет" и многим не хочется брать на себя даже 3% риск. И тем более если горизонт инвестирования меньше 10 лет.

На помощь тут приходят ETF серии Buffer

Это некий структурный продукт, который позволяет не иметь потери в случае снижения рынка. Они обеспечивают буфер в обмен на ограничение вашего роста. Это отличный способ предложить защиту людям, которые хотят войти в рынок, но обеспокоены возможность падения.

Например, буферный ETF Innovator Capital Management обещает защитить инвесторов от первых 9% убытков и ограничивает доходность S&P 500 на уровне 17,42%.

Это означает, что при падении рынка на 15%, ETF перекроет 9% убытков и на долю инвестора придется только 6% убытка. Если рынок упадет на 9% или менее - инвестор останется при своих. С другой стороны, максимальный размер прибыли, которую может получить инвестор, составляет 17,42% - и тут конечно будет обидно, не получить 45% доходности в 2020 году.

Как это работает?

Компании, операторы этих фондов инвестируют в ценные бумаги и одновременно занимают опционные позиции, например: продают call-опционы, а полученную от продажи премию направляют на покупку put-опционов. В итоге продажа call-опционов ограничивает рост доходности, а покупка put-опционов - ограничивает риск убытком в случае снижения стоимости ценных бумаг.

Ниже на графике я показал как отличается доходность индекса S&P500 от буфферного ETF BJUL

Вывод: Эти фонды не для получения максимальной доходности, а для снижения рисков.

Хотите научиться грамотно выбирать инструменты фондового рынка? На своих консультациях мы на пальцах объясняем, с чего начать и куда вкладывать сбережения. Наши стратегии позволяют зарабатывать от 8% годовых в долларах. Записывайтесь на бесплатную онлайн-консультацию.